券商热议景气赛道与全球视野

9月14日讯 —— 多家券商最新策略出炉，聚焦景气赛道与全球视野。

中信证券指出，随着越来越多企业走向全球市场，传统的国内经济周期分析已难全面反映基本面状况。本轮行情主线清晰，主要由“聪明钱”推动，未来策略应淡化波动，坚守资源、消费电子、创新药、化工、游戏和军工等方向。国泰海通则看好中国市场前景，认为年内股指仍有新高可能，逻辑包括转型提速、政策支持和全球宽松预期。推荐方向包括商业航天、反内卷、AI应用和具身智能。

中信建投强调基本面重回视野，关注通胀改善，看好AI、新能源、生猪养殖、创新药等领域。华西证券认为高景气赛道仍是首选，包括固态电池、AI应用、人形机器人等，同时关注新消费与港股互联网。兴业证券提出“健康牛”将以景气为锚作扩散，看好港股互联网、新能源、新消费等方向。中泰证券指出科技板块能否持续取决于政策与资金动向，建议关注防御性资产。国金证券强调转换应基于逻辑而非高低，看好资源、资本品和原材料板块。招商证券关注宏观流动性改善，推荐高景气与困境反转行业。国投证券认为9月大盘仍将强势，但需警惕“水牛”退潮。广发证券则维持牛市思维，认为“量顶”后上涨趋势往往延续，主线暂未释放风险信号。