券商半年领164张罚单

2025年上半年，券商监管持续收紧。数据显示，上半年共开出164张罚单，涉及64家券商和138名从业人员。其中，中信证券、华安证券、平安证券等头部机构被罚次数较多。保荐业务成违规重灾区，相关罚单达49张，占总数近三成；其次是违规炒股与投顾业务，分别开出22张与14张罚单。

监管不仅紧盯机构，也严查个人行为，多地证监局和交易所频繁出手。处罚类型以出具警示函为主，另有责令改正、监管谈话等措施。值得注意的是，证监会正修订分类评价规定，加大对重大违法违规行为的综合惩戒力度，强化资格罚与评级下调机制，推动行业合规成本上升，风控压力加剧。